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BALANCE DEL BANCO
Estado financiero o
Balance General
(véase) de un banco, que muestra la naturaleza e importe de sus activos, pasivos
y capital neto. Los bancos tienen la obligación de presentar un estado de
situación periódico al banco central y publicarlo en un periódico local, una vez al
año, para conocimiento general (USA).
Como quiera que los bancos tienen en sus manos la estructura del crédito de la
nación, y que el colapso del crédito bancario ocasionaría la ruina de la vida comercial
e industrial, la solvencia de los bancos es de extraordinario interés público. La
publicación de los estados financieros de los bancos permite que el público, los
accionistas y los depositantes determinen: (1) el adeudo del banco hacia los depositantes;
(2) el adeudo del banco para con los accionistas; (3) la calidad y liquidez de los
activos; (4) la capacidad del banco para pagar sus obligaciones a los depositantes; (5) el
exceso de los activos sobre los pasivos; y (6) el importe de las reservas.
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BALANCE GENERAL O DE SITUACION
Estado detallado, conocido también como Estado Financiero, Estado de Activos y
Pasivos, Estado de Recursos y Obligaciones, Estado de Situación y simplemente Estado, que
muestra la naturaleza e importe de los activos y pasivos, y el activo neto (capital) de un
negocio, en una fecha dada. Desde un punto de vista contable, el balance general es
una relación de los saldos de las cuentas reales tomadas del libro mayor después del
cierre de las cuentas nominales. Es una fotografía instantánea o representación de las
operaciones de un negocio, que muestra los beneficios que corresponden a las distintas
clases de propietarios en el valor del activo neto o líquido.
El balance general se prepara, principalmente para informar a los propietarios o
directores, y en este sentido, “el propósito del balance general es doble. En primer
lugar, muestra el estado financiero del negocio, ofreciendo una información acerca de su
solvencia y, en menor grado, muestra las utilidades realizadas. El primer propósito es
por lo que se ve el más evidente. El balance general es una muestra representativa del
negocio; presenta la situación en un momento dado; ostensiblemente es una representación
de los activos y pasivos, no de los ingresos y gastos. No obstante, el balance general no
deja de tener valor en cuanto a la presentación de utilidades. Como quiera que
generalmente se prepara a intervalos anuales, sirve, cuando menos por comparación, para
mostrar el flujo de ingresos durante el período, así como también la situación
financiera en el momento de su preparación”. (H. R. Gatfield: ‘Modern
Accounting’)
Entre las corporaciones, el balance general provisional, no auditado, está
destinado a los administradores (junta de directores y funcionarios), más bien que a los
propietarios (accionistas). Estos últimos generalmente reciben un balance general
auditado con el informe anual de los negocios, y en este sentido, el balance viene a ser
un informe de la responsabilidad de los administradores para con los accionistas. El
balance general permite a los administradores (junta de directores y funcionarios), y a
los propietarios (accionistas) conocer si la inversión original se mantiene intacta, y si
se ha incrementado, o si se ha incurrido en pérdidas. Al mostrar la situación financiera
real, pone al descubierto, mediante la comparación con los balances generales anteriores,
el resultado de las operaciones efectuadas. También permite a los administradores o a los
propietarios planificar sus políticas futuras y controlar los activos y pasivos a fin de
aumentar la inversión y la participación de los propietarios.
Aunque el propósito principal de un balance general es dar una información
adecuada del negocio a sus propietarios, tiene diversas funciones. Los Balances Generales
se utilizan casi universalmente como base para la concesión de préstamos comerciales e
hipotecarios, y la mayoría de los bancos exigen que los posibles prestatarios presenten
sus últimos estados financieros al solicitar un préstamo. Son imprescindibles para una
evaluación científica del valor de un negocio que se pretende vender, y para dar una
base sobre la cual formar una opinión razonable del valor de sus títulos para los
inversionistas y los especuladores. Desde todos los puntos de vista es
conveniente que el balance general represente la
situación real de un negocio. Hasta cierto punto, los
valores que aparecen en el balance general, especialmente entre los activos fijos,
resultan una cuestión de opinión, pero dichos valores siempre deben ser conservadores.
El balance general no debe mostrar una posición financiera de un negocio más favorable
de la que realmente tenga.
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BALANCE O PROYECTO DE
BALANCE
Estado financiero en que se indica con respecto a una fecha dada:
-
los activos de una entidad financiera (incluidos los activos
corrientes tales como existencias, dinero en efectivo y cuentas por cobrar, y los activos
físicos tales como tierras, edificios y maquinarias); exposición de la manera en que se financiaron estos activos
(incluidas las obligaciones tales como cuentas por pagar, créditos de proveedores,
préstamos a corto y a largo plazo y valor neto tal como capital en acciones y utilidades
no distribuidas). Se llama balance porque el valor de los activos debe ser igual al total
de las obligaciones y el valor neto. También se le conoce como balance de situación o
general.
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BALANZA COMERCIAL
La parte de la balanza de pagos de una nación que se refiere a
las importaciones o exportaciones de mercancías (o visibles). Cuando se incluyen los
"invisibles" o servicios, la contabilidad total de las importaciones y
exportaciones de bienes y servicios se denomina balanza por cuenta corriente.
Diferencia entre el valor monetario de las importaciones y exportaciones de
mercaderías de una nación, tal como se muestra de los Informes de Aduana. Generalmente
se aplica al comercio de una nación con todas las demás naciones, aunque a veces se
aplica a la balanza comercial con una nación dada, por ejemplo, Inglaterra. La Balanza
Comercial no debe ser confundida con la balanza de pagos internacionales, un término más
amplio que pretende cubrir todas las operaciones internacionales, y que incluye no sólo
el balance comercial neto por mercancías, sino también el flujo neto de los pagos por
servicios (embarque, viajes, remesas, intereses y dividendos y otros, tales como ajustes
por mercaderías, operaciones gubernamentales y misceláneas), y el movimiento neto de
capital.
Si las exportaciones anuales de productos de un país son, digamos 4 por año y
las importaciones 3, la diferencia de 1 resulta la balanza comercial, o más exactamente
la balanza del comercio internacional, y se dice que es favorable. Cuando las
importaciones exceden a las exportaciones, la balanza comercial es desfavorable. Desde un
aspecto estrictamente económico, no hay nada malo en una balanza comercial desfavorable
para las naciones acreedoras, siempre que dispongan de reservas adecuadas de oro. Las
naciones que tienen que cubrir obligaciones extranjeras, es decir, bonos flotados en el
extranjero, o que carecen de reservas adecuadas de oro, deberán exportar un exceso
de mercaderías. La idea de la llamada balanza comercial desfavorable, es por
consiguiente una cuestión totalmente relativa. Las grandes naciones acreedoras
normalmente tienen un exceso de importaciones de mercaderías. Cuando el valor monetario
de las exportaciones y de las importaciones de mercaderías es desequilibrado, la
diferencia se paga o remesa en cualquier otro tipo de valor.
Uno de los principales medios utilizados para liquidar los saldos externos es el
oro, aunque las remesas de dinero, el pago de los cargos por fletes y seguros marítimos y
otras importaciones de invisibles, también contribuyen a liquidar las balanzas con otros
países. (Ver Cambio Extranjero).
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BALANZA DE PAGOS INTERNACIONALES
Registro sistemático de todas las transacciones de una nación con el
resto del mundo en un período dado. Incluye todas las partidas que entrañan ingresos o
pagos de o hacia fuentes extranjeras (las compras y ventas de bienes y servicios,
donaciones, transacciones del Estado y movimiento de capitales). Declaración contable de
las transacciones económicas internacionales de una nación durante un período dado de
tiempo, por lo general, un año. Aún cuando las transacciones de mercancías
(exportaciones e importaciones) son normalmente las partidas mayores, el movimiento de
capital puede ejercer, en ocasiones, una influencia importante sobre la balanza de pagos
internacionales.
-
Sistema de cuentas cuyo objetivo es el registro sistemático de
las relaciones con el exterior generalmente en el transcurso de un año.
-
Las corrientes mercantiles de bienes y servicios que el país
recibe o entrega. Las donaciones constituidas por los bienes, servicios o créditos que el
país entrega o recibe sin contrapartida alguna. Los saldos de los activos y pasivos
internacionales como consecuencia de las transacciones efectuadas. Balance que expresa la
correlación entre las entradas de divisas del extranjero a un país y todos los pagos que
realiza al extranjero en un período determinado (año, trimestre, etc.). El déficit o el
saldo positivo (superávit) de la balanza de pagos se cubre con la exportación o la
importación de capital o préstamos del exterior es decir, con el aumento o disminución
de la deuda externa. El saldo de la balanza de pagos es un indicador que caracteriza la
situación de los pagos externos de la economía de cualquier país.
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B ALANZA EN CUENTA
CORRIENTE
Representa el superávit o déficit que alcanza la economía nacional en sus
operaciones de exportaciones e importaciones (bienes y servicios), así como en las
transacciones corrientes de distribución con el resto del mundo, (Transferencia
corrientes netas).
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BANCA DE SUCURSALES
Sistema de banca en que una entidad bancaria mantiene sucursales u oficinas
distritales en localidades distintas a las de la oficina central, a diferencia de la banca
independiente. En muchos países, especialmente en Canadá, Inglaterra y Francia,
prevalece el sistema de sucursales bancarias. En Canadá, unos 10 bancos privilegiados
proporcionan facilidades bancarias en todo el país a través de miles de oficinas.
En Inglaterra el 75 % del negocio bancario lo realizan cinco bancos, algunos de los cuales
tienen un número considerable de sucursales. Al Banco de Francia se le exige que
mantenga, por lo menos, una sucursal en cada Departamento de Francia.
La banca de sucursales debe distinguirse de la Banca de Cadena y de la Banca de
Grupo. La banca de sucursales es un tipo de oficina bancaria múltiple en que las
operaciones o políticas de por lo menos tres bancos incorporados independientemente se
controlan por uno o más individuos, organizándose estos sistemas de cadenas generalmente
alrededor de un banco clave. La banca de grupo es el tipo de oficina bancaria múltiple en
que tres o más bancos incorporados independientemente están controlados directa o
indirectamente por una corporación, asociación voluntaria, asociación u organización
similar, que generalmente se denomina compañía “holding” (compañía tenedora
de acciones de otras sociedades).
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B ANCARROTRA
Quiebra que incluye falta grave o delito.
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BANCO
Instituciones que se dedican a las relaciones
monetarias: circulación monetaria; relaciones crediticias; registro y control
financieros; préstamos, pagos y cobros, etc.
Un banco se define como "cualquier empresa monetaria nacional, distinta de
una compañía fiduciaria, que esté autorizada para descontar y negociar pagarés, giros,
letras de cambio y otros documentos de adeudo; recibir depósitos de dinero y de efectos
comerciales; prestar dinero con garantía real o personal; y comprar y vender oro y plata
en barras, monedas extranjeras o letras de cambio."
Los bancos modernos pueden clasificarse de acuerdo con sus funciones en seis
grandes grupos, a saber: (1) bancos comerciales; (2) bancos de ahorros; (3) bancos
fiduciarios; (4) bancos de inversiones; (5) bancos hipotecarios y (6) bancos de bancos
(también conocidos como bancos de la reserva o bancos centrales).
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BANCO
CENTRAL
Banco estatal que ejecuta la política monetario – financiera del estado.
Tiene las prerrogativas que dicta la ley del país dado que entre otras, pueden ser:
Control monetario – financiero de toda la banca del país; Control de las relaciones
crediticias nacionales; determinación de las tasas de interés; emisión de la moneda
nacional; registro financiero de todas las actividades financieras del Estado; registro,
control y ejecución del presupuesto estatal, etc. etc.
Banco de bancos; un banco que centraliza el grueso de las reservas bancarias de
un país, y que es la fuente de crédito en última instancia. Estos bancos generalmente
se distinguen por las siguientes funciones: (1) custodian las reservas bancarias de todos
o de la mayoría de los bancos comerciales; (2) redescuentan y prestan contra papel
comercial de primera a los bancos asociados; (3) llevan a cabo numerosos servicios
fiscales por cuenta del gobierno; (4) tienen el monopolio de la emisión de billetes de
banco; (5) controlan las reservas de oro del país; (6) coadyuvan en el cobro de cheques y
(7) están sujetos a la coordinación de la política de crédito y de las regulaciones
gubernamentales.
No obstante, un banco central no está totalmente limitado a operar
exclusivamente con bancos. Con frecuencia mantienen relaciones directas con el público,
especialmente en el caso del Banco de Francia.
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BANCO COMERCIAL
Nombre dado a uno de los tipos de instituciones bancarias no gubernamentales. Los
bancos comerciales tienen como función primordial financiar la producción, distribución
y venta de las mercaderías, es decir, prestar fondos a corto plazo, a diferencia del
servicio de prestar a largo plazo o fondos de capital. El grueso de los depósitos de los
bancos comerciales consiste en depósitos a la vista que se invierten en préstamos a
corto plazo.
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BANCO DE
BANCOS
Banco situado en una ciudad importante y el cual se especializa en operaciones
con otros bancos más pequeños. Término aplicado también a un Banco Central (véase), tal como el Banco de Inglaterra.
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BANCO DE DEPOSITOS
En el sentido estricto de la palabra, cualquier banco que reciba depósitos, lo
que incluye prácticamente todo tipo de banco. No obstante, en su acepción más
generalizada, se aplica a aquellos bancos que reciben depósitos sujetos a extracción
mediante cheques y, por consiguiente a los bancos comerciales y departamentos de los
bancos fiduciarios. Estas instituciones, a más de recibir dichos depósitos primarios,
originan depósitos derivados de sus funciones de préstamos y de inversiones.
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BANCO DE
DESCUENTO
Banco que descuenta pagarés, aceptaciones y letras de cambio, y que presta su
crédito en otras formas, a diferencia de un banco de ahorros, compañía hipotecaria,
etc. (Ver Banco).
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BANCO DE EMISION
Banco autorizado para emitir billetes de banco. Por ejemplo, el Banco de
Inglaterra y el Banco de Francia.
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B ANCO INTERNACIONAL DE DESARROLLO (BID)
Creado en 1957 por Estados Unidos y los países iberoamericanos,
tiene su sede en Washington. Actualmente son también socios Canadá, Reino Unido,
Alemania, Francia e Italia. Facilita créditos a sus países miembros para proyectos de
desarrollo económico con créditos a largo plazo.
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B ANCO MUNDIAL
Agencia bancaria especializada de la ONU (Banco Internacional de
Reconstrucción y Fomento). Creada a la luz de los acuerdos de Bretton Woods, en 1944,
tiene como funciones proporcionar capital para la reconstrucción de post – guerra,
promover y completar los ahorros privados extranjeros y favorecer la expansión de los
recursos mundiales y de la capacidad productiva en particular de los países
subdesarrollados. Obtiene sus fondos de las ventas de sus títulos a sus miembros y de la
emisión de bonos en los mercados financieros internacionales. Presta directamente a los
gobiernos y más frecuentemente a las empresas e instituciones privadas, bajo la garantía
del gobierno. No realiza préstamos a corto plazo. Suministra servicios consultivos sobre
desarrollo económico. Tanto el BM como el FMI imponen, para la prestación de sus
servicios, un grupo de condiciones y exigencias concentradas en la privatización,
recortes a presupuestos públicos, reducción del papel del Estado en la vida económica
del país y participación abierta del capital extranjero.
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BANCO
PAGADOR
Banco sobre el cual se gira un cheque (también conocido como el banco girado), y
el cual paga un cheque o giro a un banco cobrador o tenedor.
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BANQUERO
Término aplicado con liberalidad a aquellas personas que se dedican a los
negocios bancarios; dícese del que presta fondos ajenos, a diferencia de aquel que presta
su propio dinero. La legislación bancaria reserva el término "banquero" para
designar a los bancos privados, a diferencia de los bancos incorporados, y a la vez
restringe el uso del vocablo "banco" para estos últimos. El término se emplea,
con frecuencia, como equivalente de Financiero, e incluye a los banqueros inversionistas,
corredores de bolsa, directores de consorcios, etc.
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BANQUERO DE INVERSIONES
Firma que se dedica a operaciones de inversiones bancarias, es decir, al
financiamiento de las necesidades de capital de los negocios, a diferencia de las
necesidades estacionales o corrientes. El banquero de inversiones es un mediador entre los
negocios que requieren capital para la compra de activos fijos, por ejemplo, la expansión
de fábricas y servicios, y el inversionista que tiene el dinero para prestarlo. Las
empresas nuevas y aquellas en expansión se acercan al banquero de inversiones en busca de
ayuda para el financiamiento de sus necesidades de capital. El banquero de inversiones
analiza entonces los negocios del solicitante del crédito de capital para determinar si
existe justificación para el financiamiento de la empresa. Por lo general, este análisis
es completo e incluye el estudio de los activos, utilidades, ventas, mercado para el
producto, personal y probabilidades de éxito, o continuidad de éste. Si se acomete el
financiamiento, se selecciona el tipo de valores, y se acuerda el importe, tasa de
interés y precio. Por lo general, el banquero de inversiones traslada el riesgo de poner
en el mercado estos valores con la formación de un sindicato bajo su administración,
pero en el que se invita a otros a participar.
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B ARRERAS DE COMERCIO
Conjunto de mecanismos proteccionistas mediante el cual los
gobiernos desalientan las importaciones. Los aranceles y los contingentes son las barreras
más visibles, pero en los últimos tiempos estos mecanismos convencionales han sido
sustituidos por barreras no arancelarias.
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BENEFICIARIO
(BENEFICIARY)
Persona a cuyo favor opera un trust, o aquella a cuyo favor se emite una póliza
de seguro de vida u otro documento que implique valor. El beneficiario de una carga de
crédito es la persona a cuyo favor ha sido emitida y que tiene derecho, bajo sus
términos, a girar una letra de cambio para su aceptación por el banco emisor y para
descuento por el banco avisador.
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BENEFICIARIO
(PAYEE)
Parte (persona, empresa o corporación), a cuyo favor se hace pagadero un cheque,
pagaré, letra o giro postal. En el caso de un pagaré el beneficiario es la parte a quien
se hace la promesa de pagar. El beneficiario puede ser el emisor, girador, girado o un
tercero. Cuando el instrumento es pagadero a la orden, debe designarse al beneficiario o
de lo contrario indicarse en el mismo en forma suficientemente clara.
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B ENEFICIO
Se refiere normalmente al producto comercializado de un proyecto,
o en proyectos como escuelas y hospitales, a los principales servicios que el proyecto
presta. Otros beneficios, tales como ahorros de divisas, capacitación de trabajadores,
generación de empleo y distribución del ingreso, se consideran generalmente como
externalidades y se tratan por separado en la evaluación. En términos contables con los
ingresos obtenidos por las ventas menos los costos que se pueden atribuir propiamente a
los bienes vendidos. Diferencia entre el ingreso total y el costo total.
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B IG BANG
Denominación usada para indicar el comienzo de una nueva
estructura organizativa de la bolsa de valores de Londres, que entró en vigencia el 27 de
octubre de 1986. Las innovaciones más importantes son: la abolición de la distinción
tradicional entre brokers y jobbers; la supresión de las comisiones fijas; la ampliación
del núcleo de sujetos autorizados a operar en el mercado de títulos públicos; la
apertura de la bolsa a los operadores del exterior; la creación de un nuevo sistema de
control basado fundamentalmente en la autorreglamentación y la creación de un sistema de
contratación automatizado.
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B OLSA DE VALORES
Institución económica en la que se produce la contratación
pública o mercantil de toda clase de títulos valores: acciones, obligaciones, fondos
públicos, etc. Diariamente al final de la sesión se publican las cotizaciones y el
índice bursátil del día.
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BONIFICACION
Donación; gratificación; algo que se da libremente, adicional a lo exigido en
un contrato.
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BONO
Certificado portador de valor e interés emitido por una institución estatal o
privada (sociedad anónima) que promete para un interés y devolver una suma de dinero
(parte principal) en una fecha concreta futura.
Certificado de adeudo que devenga interés, y que resulta uno de una serie que
constituye un préstamo hecho a, y una obligación de, un gobierno o corporación
mercantil; una promesa formal del prestatario de pagar al prestamista una cantidad
determinada de dinero en una fecha futura fijada, con o sin garantía, y firmada y
sellada por el emisor (prestatario); una promesa de pago de dos cosas: (1) el importe
principal en una fecha futura fijada, y (2) una serie de pagos de interés, generalmente
semestrales, durante la vida del bono. "Todos los contratos subdivididos que devengan
interés para el pago futuro de dinero extendidos formalmente, ya con garantía o sin
ella, ya sea o no imperativo el interés bajo todas las condiciones, como en el caso de
los bonos de ingresos" (L. Chamberlain: "The Principles of Bond Investment"
- 'Principios de Inversión en Bonos').
La diferencia entre un bono y un pagaré se explica fácilmente por F.A.
Cleveland (Funds and their Uses) como sigue: "La única forma en que un bono se
distingue de un pagaré corriente es por el hecho de que se emite como parte de una
serie con el mismo tenor e importe, y en la mayoría de los casos, bajo una garantía
ordinaria. De acuerdo con la ley común, el bono también es más formal en su ejecución.
El pagaré representa simplemente una promesa (en cualquier forma, siempre que en su
anverso aparezca una promesa expresa del pago del dinero), firmada por la parte obligada,
sin formalidad de testigo o sello. Por otra parte, el bono, en su antigua forma legal,
requería un sello y tenía que atestiguarse en forma similar, según una escritura u otro
título formal de traspaso de propiedad, y aunque transferible, no era negociable. Esto se
mantiene aún en distintas jurisdicciones”. Un bono se diferencia de un pagaré
de inversión solamente en cuanto al tiempo que ha de transcurrir antes de su vencimiento.
Generalmente, la línea divisoria es de cinco años; si el término de la deuda
consolidada excede este período, la emisión se denomina bonos: si es dentro del
período, pagarés.
Un bono se diferencia de una acción en que el primero resulta un contrato para
pagar una cantidad determinada de dinero con cláusulas definidas en cuanto a importe y
vencimiento de los pagos por interés, vencimiento del principal y otras estipulaciones
respecto a los derechos del tenedor en caso de falta de pago, provisión para fondo de
amortización, etc., mientras que una acción no representa promesa alguna de reembolsar
el precio de compra ni ninguna otra cantidad. El accionista es un propietario; el bonista
es un acreedor. El bonista tiene un derecho contra los activos y las utilidades de una
sociedad precedente a la del accionista, y mientras el bonista es un inversionista, el
accionista especula sobre el éxito de la empresa. El derecho del primero es contractual
determinado: el del segundo es eventual y depende de las utilidades.
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BONO DE
INDEMNIZACION
Documento escrito en el cual el firmante se compromete a proteger a otra parte
contra pérdidas. Por ejemplo, se utiliza para proteger al banco girado cuando el girador
emite una orden de suspensión de pagos contra un cheque certificado.
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B RAINSTORMING (TERMINO INGLES)
Método para generar ideas y que consiste en la reunión de un
grupo reducido de personas (que pueden ser especialistas) que exponen ideas sobre el tema
de análisis de forma espontánea y desinhibida, sin someterse a ninguna crítica por
parte de los demás integrantes.
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